РуИТ Атлас.
Вендоры / rosa

НТЦ ИТ РОСА

ВиртуализацияМиграцияБезопасность

Российский разработчик системного и инфраструктурного ПО: от корпоративных Linux-дистрибутивов и платформы виртуализации до мобильной ОС для смартфонов и устройств IoT.

ИНН
7735201059
ОГРН
1237700702304
Основан
2023
HQ
Москва
CEO
Карпицкий Олег Станиславович
Домен
rosa.ru

Ключевые показатели · 2025

Выручка
352.5млн ₽
Чистая прибыль
49.9млн ₽
Чистая маржа
14.1%
Опер. маржа
10.5%
CAGR 3y
+26.3%
Чист. активы
134.9млн ₽
Численность
109
Налоги
36.8млн ₽

Динамика

Выручка и чистая прибыль

Чистая и операционная маржа

Активы и чистые активы

Численность персонала

Финансовый отчёт

Год Выручка Валовая Опер. прибыль Чистая прибыль Чистая маржа Активы Чистые активы
2023 221.1 млн ₽ — — 8.5 млн ₽ 3.9% 429.3 млн ₽ -11.9 млн ₽
2024 396.1 млн ₽ 366.8 млн ₽ 162.5 млн ₽ 103.1 млн ₽ 26.0% 764.1 млн ₽ 85.1 млн ₽
2025 352.5 млн ₽ 271.2 млн ₽ 37.0 млн ₽ 49.9 млн ₽ 14.1% 1.0 млрд ₽ 134.9 млн ₽

SWOT-анализ

Сильные стороны

  • Широкая продуктовая линейка на едином репозитории ROSA 2021.1 (топ-10 глобальных репозиториев по числу пакетов) — покрывает ОС, виртуализацию, мобильные, управление инфраструктурой.
  • 4 действующих сертификата ФСТЭК (классы УД4, ОС А4) — открывает госсектор, ОПК и КИИ; срок действия ключевых сертификатов до 2029–2032 гг.
  • 9 продуктов в реестре Минцифры; аккредитация как ИТ-компания — полный регуляторный комплект для участия в госзакупках.
  • Высокий темп масштабирования команды: штат вырос с 69 (2023) до 109 чел. (2025) на фоне активного продуктового roadmap.
  • Наличие мобильного стека (РОСА Мобайл + поддержка «Р-ФОН»/RuStore) — редкое для российского ОС-вендора дифференцирующее преимущество.
  • Активная академическая программа с МГУ им. Огарёва, РТУ МИРЭА и колледжами — формирует знание бренда и pipeline разработчиков приложений.

Слабые стороны

  • Резкое снижение операционной маржи в 2025 году: с 41% до 10.5% при одновременном росте процентных расходов до 79,2 млн руб. — компания наращивает долговую нагрузку быстрее, чем операционную прибыль.
  • Отрицательные чистые активы на старте (−11,9 млн руб. в 2023); компания зарегистрирована только в 2023 г. (путём реорганизации ООО) — ограниченная кредитная история АО.
  • Налоговые правонарушения зафиксированы в 2022, 2023 и 2024 годах (pb-nalog.offense_years), что создаёт регуляторный бэкграунд при госзакупках.
  • Структура акционеров АО закрыта — реестр у независимого регистратора; публичное раскрытие бенефициаров отсутствует.
  • Выручка 2025 года (352,5 млн руб.) ниже 2024-го (396,1 млн руб.) — первое снижение в истории АО, требует объяснения.

Возможности

  • Обязательный переход объектов КИИ и госорганов на отечественное ПО к 2025–2026 гг. — прямой регуляторный tailwind для всей продуктовой линейки.
  • Расширение РОСА Мобайл за пределы смартфонов (планшеты, бортовые и промышленные устройства) — CNews апрель 2026 подтверждает намерение компании.
  • Рост рынка виртуализации в сегменте замещения VMware/Hyper-V: ROSA Virtualization 4.0 с Disaster Recovery вышла в декабре 2025 в нужный момент.
  • Интеграция с отечественными чипами («Иртыш», «Байкал-М») — позиционирует РОСА как OS-партнёра российских fab-less производителей.
  • Образовательный канал: академические лицензии формируют базу будущих корпоративных покупателей и создают стоп-фактор для смены ОС.

Угрозы

  • Конкуренция со стороны Astra Linux (РЕД SOFT) и «Альт» — более зрелые и ресурсно обеспеченные вендоры с большей долей рынка в госсекторе.
  • Возможное возвращение западных поставщиков (VMware, Microsoft) при изменении геополитической ситуации — ставит под угрозу весь импортозамещающий спрос.
  • Рост процентных расходов до 79,2 млн руб. в 2025 году при снижении выручки — при дальнейшем росте долговой нагрузки компания рискует уйти в убыток.
  • Концентрация контрактов в образовательном и бюджетном секторе — высокая зависимость от бюджетного финансирования и конкурсных процедур с низкой маржой.
  • Конкуренция РОСА Мобайл с «Авророй» (ОС для мобильных устройств, поддерживаемой Ростелекомом) — более капитализированный игрок с госпривязкой.

Продукты — 9

НазваниеКатегорияРеестр ПОФСТЭК
ОС РОСА ХРОМ
Корпоративный Linux-дистрибутив для рабочих станций и серверов, ориентированный на импортозамещение Windows в коммерческих и государственных организациях. Сертифицирован ФСТЭК по классу УД4/ОС А4 (сертификат №4818, действителен до 2029-06-13).
 Операционные системы общего назначения в реестре —
ОС РОСА КОБАЛЬТ
Десктопный дистрибутив Linux общего назначения для рабочих мест — базовый уровень продуктовой линейки. Поставляется совместно с РОСА ХРОМ в образовательных проектах.
 Операционные системы общего назначения в реестре —
Роса Виртуализация 4
Платформа виртуализации четвёртого поколения с встроенным Disaster Recovery, обеспечивающая бесшовную миграцию инфраструктуры на новую технологическую базу. Выпущена в декабре 2025 года.
 Средства виртуализации в реестре —
Операционная система РОСА "БАРИЙ"
Специализированный дистрибутив для защищённых вычислительных окружений, дополняющий семейство РОСА в нише повышенной безопасности.
 Операционные системы общего назначения в реестре —
Операционная Система "РОСА МОБАЙЛ"
Мобильная ОС на базе Linux для смартфонов и планшетов — суверенная альтернатива Android. Используется на смартфоне «Р-ФОН» производства «Рутек». Сертифицирована ФСТЭК по классу УД4/ОС А4 (сертификат №4867, действителен до 2029-11-13).
 Мобильная операционная система в реестре сертиф.
Платформа управления гибридной инфраструктурой "РОСА Менеджер ресурсов"
Инструмент оркестрации гибридной инфраструктуры, позволяющий единообразно управлять физическими серверами, виртуальными машинами и облачными ресурсами.
 Средства мониторинга и управления в реестре —
«Платформа централизованного управления жизненным циклом операционных систем «РОСА Центр управления»
Система централизованного развёртывания, обновления и миграции парка рабочих станций — в т.ч. с Windows на отечественные ОС. Версия 2.4.0 поддерживает «золотой образ» и миграцию с подменой загрузчика.
 Средства мониторинга и управления в реестре —
Программная система управления средой виртуализации с подсистемой безагентного резервного копирования виртуальных машин "ROSA Virtualization 3.0"
Платформа виртуализации с встроенным безагентным backup виртуальных машин, сертифицированная ФСТЭК по классу УД4 (сертификат №4861, действителен до 2029-10-04). Применяется в защищённых сегментах госсектора и ОПК.
 Средства виртуализации в реестре сертиф.
Система автоматизации сборки и поддержки пакетов, репозиториев и дистрибутивов продуктов ABF
Внутренняя фабрика сборки пакетов ABF (Assembly Build Factory), лежащая в основе репозитория ROSA. Зарегистрирована в реестре ПО в июле 2025 года и открыта для партнёров как инструмент сборки собственных дистрибутивов.
 Интегрированные платформы для создания приложений в реестре —

Сделки и партнёрства

ДатаТипКонтрагентДоля/СуммаОписание
9 апр. 2026 г. partnership Трамплин Электроникс — НТЦ ИТ РОСА и «Трамплин Электроникс» подписали соглашение о сотрудничестве по обеспечению совместимости процессора «Иртыш» с ОС «РОСА Хром».
20 апр. 2026 г. partnership ЗАО «Норси-Транс» — НТЦ ИТ РОСА и «Норси-Транс» подтвердили совместимость серверного оборудования на «Байкал-М» с «РОСА Хром».
25 нояб. 2024 г. partnership RuStore (VK) — НТЦ ИТ РОСА и RuStore подписали соглашение об интеграции магазина приложений RuStore в ОС «РОСА Мобайл».
10 дек. 2025 г. partnership Innostage — Innostage совместно с НТЦ ИТ РОСА завершила проект импортозамещения технологий виртуализации в научном дивизионе предприятия энергетической отрасли.

Риски

УровеньКатегорияОписание
Высокий Финансовый Операционная маржа обвалилась с 41% (2024) до 10.5% (2025) на фоне снижения выручки на 11% и роста процентных расходов с 55,8 до 79,2 млн руб. Обязательства достигли 882,5 млн руб. при активах 1 017,4 млн руб. — финансовый рычаг высок, устойчивость к дальнейшему снижению выручки ограничена.
Средний Регуляторный Налоговые правонарушения зафиксированы в трёх последовательных периодах (2022, 2023, 2024) согласно pb-nalog. При участии в конкурсах с требованиями к репутации это может быть основанием для отклонения заявки.
Высокий Концентрация Структура акционерного капитала АО непрозрачна: ЕГРЮЛ не раскрывает участников (реестр у независимого регистратора), pb-nalog не вернул учредителей. Невозможно оценить конфликт интересов, наличие зарубежного контроля или связь с материнской структурой.
Средний Рыночный На рынке корпоративных Linux-дистрибутивов Astra Linux (РЕД СОФТ) и «Альт» удерживают доминирующие позиции по числу сертификатов и госконтрактов. РОСА остаётся challenger'ом без явного конкурентного рва.
Средний Ключевая персона Карпицкий О.С. является единственным упомянутым топ-менеджером; глубина управленческой скамейки не раскрыта публично — концентрация операционных решений создаёт стандартный risk для компании стадии scale-up.
Низкий Операционный Компания существует как АО только с октября 2023 года (реорганизация из ООО). Ограниченная история отчётности АО затрудняет долгосрочный анализ тенденций.

Роль в сегментах

СегментРольОбоснование
Виртуализация Претендент ROSA Virtualization 3.0/4.0 сертифицирована ФСТЭК и применяется в ОПК (Алмаз-Антей), но уступает по масштабу развёртываний Базис и «Облакотеке».
Миграция Нишевый РОСА Центр управления нацелен именно на миграцию с Windows; академические программы формируют специализированную нишу в образовательном секторе.
Безопасность Последователь 4 сертификата ФСТЭК — конкурентный порог пройден, однако по глубине покрытия классов защиты и числу сертификатов компания уступает Astra Linux.

Аналитика

Стратегическое позиционирование

НТЦ ИТ РОСА — российский разработчик системного и инфраструктурного программного обеспечения с историей, уходящей корнями в open-source проект ROSA Linux. Действующее АО зарегистрировано в октябре 2023 года путём реорганизации из ООО (правопреемник ИНН 7703764066); юридически молодая компания несёт на себе продуктовый бэклог, накопленный с 2011 года. Портфель охватывает три ключевых направления: корпоративные Linux-дистрибутивы (РОСА Хром, РОСА Кобальт, РОСА Барий), платформа виртуализации ROSA Virtualization, а также мобильная ОС РОСА Мобайл — суверенный стек для смартфона «Р-ФОН» производства «Рутек». Венчает линейку платформа управления инфраструктурой «РОСА Центр управления» и «РОСА Менеджер ресурсов». Компания работает как самостоятельная операционная единица; структура акционерного капитала АО публично не раскрыта — реестр держит независимый регистратор.

Финансовая динамика

  • Выручка: рост с 221 млн руб. (2023) до 396 млн руб. (2024), затем откат до 353 млн руб. (2025) — CAGR за три года составляет 26%.
  • Чистая прибыль: резкий провал маржи: 3,9% (2023) → 26% (2024) → 14,1% (2025); в абсолютных значениях прибыль 2025 г. (49,9 млн руб.) почти вдвое ниже пика 2024-го.
  • Маржа: операционная маржа рухнула с 41% до 10,5% за один год — при том что валовая прибыль сократилась с 366,8 до 271,2 млн руб.
  • Численность / налоги / долг: штат вырос до 109 чел. (+14% к 2024), процентные расходы — до 79,2 млн руб. (+42% к 2024) при росте обязательств до 882,5 млн руб.

2024 год выглядит аномально высоким: 41% операционная маржа при выручке 396 млн руб. объясняется, вероятно, крупными лицензионными доходами от волны первого импортозамещения. 2025 год — нормализация с дополнительным давлением от роста зарплатного фонда и процентных выплат. Расхождение bo-nalog (352,5 млн руб.) и pb-nalog (455 млн руб. доходов) указывает на то, что часть оборота может проходить через аффилированные структуры или учитываться по-другому — этот вопрос остаётся открытым.

Структура собственности

По выписке ЕГРЮЛ от 2026-05-06 раздел «Сведения об участниках» отсутствует: организация является АО, реестр акционеров ведётся независимым регистратором и не входит в ЕГРЮЛ. pb-nalog учредителей также не вернул, сославшись на ограничение раскрытия. Публичной информации о бенефициарах нет.

Это создаёт существенный пробел для due-diligence: невозможно оценить наличие стратегического инвестора, иностранных участников или связь с холдинговой структурой. Всё управление, по открытым данным, сосредоточено у генерального директора Карпицкого О.С.

Регуляторный профиль

  • Аккредитация Минцифры — есть.
  • Реестр отечественного ПО — 9 продуктов; последнее пополнение — ABF (сборочная фабрика) в июле 2025 г.
  • ФСТЭК — 4 действующих сертификата: ROSA Virtualization 2.1 (№4610, до 2027), ОС РОСА Хром (№4818, до 2029), ROSA Virtualization 3.0 (№4861, до 2029), ОС РОСА Мобайл (№4867, до 2029). Все по классу УД4, ОС А4 — закрывают требования для государственных ИС и объектов КИИ второго класса.
  • ФНС offense_years — правонарушения зафиксированы в 2022, 2023 и 2024 годах. Сумма задолженностей на актуальную дату нулевая (has_arrears = false), но сам факт трёх последовательных нарушений требует уточнения при квалификационном отборе.

Партнёрская экосистема и клиенты

Партнёрская сеть формируется по двум осям: аппаратная совместимость и системная интеграция. В 2026 году подписаны соглашения с «Трамплин Электроникс» (процессор «Иртыш») и «Норси-Транс» (оборудование на «Байкал-М»). Ранее зафиксирована интеграция с RuStore (VK) для мобильного стека. Совместный проект с Innostage в энергетической отрасли подтверждает канал через крупных SI.

TAdviser содержит 13 реализованных проектов с упоминанием РОСА, CNews — более 40 новостных материалов за 2024–2026 гг. Якорные клиенты в открытом доступе: Алмаз-Антей (два проекта виртуализации), СПб НИИ ЛОР, ВИВТ (300 лицензий). Образовательный сегмент явно доминирует в открытых кейсах (свыше 10 колледжей и университетов в TAdviser).

Outlook

  • Подтвердит ли компания рост выручки в 2026 году — первый сигнал о том, был ли 2025-й циклическим спадом или началом стагнации.
  • Будет ли раскрыта структура акционеров АО — любой публичный сигнал о стратегическом инвесторе или госучастии существенно меняет оценку.
  • Выход РОСА Мобайл за пределы «Р-ФОН»: расширение на другие устройства — индикатор жизнеспособности мобильного направления.
  • Обновление сертификата ROSA Virtualization 2.1 (истекает в 2027) — плановое, но важное регуляторное событие для клиентов в ОПК.
  • Динамика процентных расходов: если долговая нагрузка продолжит расти при стагнирующей выручке — риск ухода в операционный убыток.
  • Развитие ABF как открытой сборочной фабрики: коммерциализация инфраструктурного ПО может добавить SaaS/PaaS-составляющую к выручке.

Gaps & Расхождения

  • Расхождение bo-nalog vs pb-nalog: bo-nalog фиксирует выручку 352,5 млн руб. за 2025 год, тогда как pb-nalog показывает доходы 455 млн руб. Расхождение ~29% не объяснено; возможны: inter-company операции, учёт субсидий / грантов или трактовка «доходов» шире выручки РСБУ.
  • Структура акционеров АО: реестр у независимого регистратора, не раскрыт ни в ЕГРЮЛ, ни в pb-nalog. Критический пробел для оценки governance.
  • egrul-nalog частичный: PDF выгружен, но раздел участников пуст — системное ограничение для АО, не обходится OSINT-инструментами без доступа к реестродержателю.
  • Сведений о CEO до 2023 года нет: Карпицкий О.С. не упомянут в TAdviser как персона с биографией; история компании до реорганизации (ООО НТЦ ИТ РОСА, ИНН 7703764066) не отражена в текущем наборе источников.

Источники

Собрано

arppbo-nalogcnewsfstechabrhhit-accreditationpb-nalogreestr-potadviser

Гэпы в данных

egrul-nalog

Внешние ссылки

СайтБО ФНСПрозрачный бизнесРеестр ПОИТ-аккредитация

Обновлено · 6 мая 2026 г.